Forbes продолжает анализировать самые надежные банки ближнего зарубежья — для многих россиян открытие счета в зарубежном банке в последние месяцы стало насущной необходимостью. На очереди Армения, одно из популярных направлений для релокации россиян и миграции банковских клиентов. В начале июля министр экономики страны Ваган Керобян говорил, что с марта только в Ереван «на долговременное проживание» переехали почти 30 000 российских граждан.
В Армении работают 17 банков с более чем 500 филиалами по всей стране. При этом коммерческих банков, в которых контролирующим акционером выступало бы государство, в стране нет. Крупнейший банк Армении по активам — Америабанк, принадлежащий бизнесмену Рубену Варданяну, который в 2021 году входил в российский список Forbes с состоянием $1 млрд.
Все рейтинги, полученные армянскими банками от международных рейтинговых агентств (S&P, Fitch, Moody’s), относятся к спекулятивной категории, которая предполагает более высокие кредитные риски по сравнению с инвестиционной. За последние 25 лет ни один из банков страны не сталкивался с процедурой банкротства, отмечает директор ассоциации «Финарм» (объединяет участников местного финансового рынка) Карен Закарян. В 1990-е годы, когда на банковском рынке действовало почти 100 банков, ЦБ провел оздоровление банковской системы и «вычистил» рынок, говорит он. После этого были внедрены принципы корпоративного управления, согласно которым собственники «отделены от каждодневного управления» организацией, а посты председателя правления и совета директоров не может занимать одно и то же лицо, добавляет Закарян.
С точки зрения активов в банковском секторе наблюдается высокая концентрация: на три банка (Америабанк, Армбизнесбанк и Ардшинбанк) по состоянию на начало года приходилось более трети активов всего сектора. В то же время, как отмечает Закарян, ни один из банков страны не занимает более 25% в каком-либо сегменте рынка.
Среди системных особенностей банков Армении, которые в марте выделяло агентство Fitch, — низкая прибыльность: по итогам 2021 года чистая процентная маржа по сектору составила 4%. В то же время агентство отмечало высокое качество банковских активов (в январе доля просроченных кредитов составляла 1,7%), надежную ситуацию по нормативам капитала и ликвидности.
Несмотря на это, в мае агентство S&P Global Ratings отмечало, что экономические риски для банковского сектора Армении от последствий «спецоперации»* России на Украине скорее вырастут (по 10-балльной шкале, где 10 — это наихудшая оценка, сейчас агентство оценивает риски банковского сектора страны на 8 баллов). Слабой стороной сектора агентство называет ситуацию с кредитными рисками, учитывая высокую долю кредитов в иностранной валюте (45% на конец I квартала), выданных розничным заемщикам и компаниям. За счет заемщиков, чей бизнес связан с Россией, может вырасти доля просроченных кредитов. Снижение процентной маржи и рост стоимости риска будет оказывать давление на прибыльность сектора.
Поскольку в Армению можно приезжать по внутреннему российскому паспорту, страна стала одним из самых популярных направлений российских релокантов, в связи с чем было открыто более 80 000 новых счетов, продолжает Закарян. В то же время он отмечает, что некоторые банки начали ограничивать открытие счетов для иностранцев в рамках процедур риск-менеджмента. Впрочем, риски попадания армянских банков под вторичные санкции, по его оценкам, минимальны — в плане процедур комплаенса банки «натренированы» со времен иранских санкций, заключает Закарян.
Как мы считали
Банки в рейтинге отсортированы по рейтингам — те, у кого больше рейтингов и они выше, получают и место выше. В случае, если банки имеют одинаковое количество рейтингов одного уровня, они сортируются в зависимости от размера активов. Банки без рейтингов расположены в соответствии с величиной их активов. Отсутствие рейтингов не означает, что банки ненадежны, — оно означает, что про их надежность
ничего не известно. Активы указаны по состоянию на 1 января 2022 года и пересчитаны в рубли по курсу на этот же день. Первичный сбор данных произведен рейтинговым агентством «Эксперт РА».
* Согласно требованию Роскомнадзора, при подготовке материалов о специальной операции на востоке Украины все российские СМИ обязаны пользоваться информацией только из официальных источников РФ. Мы не можем публиковать материалы, в которых проводимая операция называется «нападением», «вторжением» либо «объявлением войны», если это не прямая цитата (статья 57 ФЗ о СМИ). В случае нарушения требования со СМИ может быть взыскан штраф в размере 5 млн рублей, также может последовать блокировка издания.
